Основные модели ипотечного кредита

Во всем мире дома и квартиры приобретаются посредством ипотеки. Ипотечный кредит – долгосрочный кредит на покупку или строительство жилья под залог покупаемого, строящегося или имеющегося жилья. Сегодня используются 4 основные модели привлечения средств для ипотеки.

Модель специализированных ипотечных банков. Это самая «старая» модель, выросшая из земельной ипотеки, когда ссуды давались под залог помещичьих имений. Модель основана на привлечении долгосрочных ресурсов с рынка капиталов через выпуск ипотечных облигаций. Низкие кредитные риски составляют достоинство этой модели. Недостаток ее в том, что для обеспечения функционирования этой модели требуется сложная законодательная система и не менее сложная система мер по контролю за ее соблюдением.

Модель универсальных коммерческих банков. Это наиболее распространенная модель в мировой практике. Универсальные банки используют для финансирования жилищных кредитов вклады юридических лиц и населения. Такая модель более устойчива и мобильна, но проблема ее состоит в необходимости поддержания текущей ликвидности.

Модель жилищных контрактных сбережений. Ее еще называют ссудосберегательной моделью, она поддерживается за счет долгосрочных целевых жилищных вкладов граждан. Привлечение средств происходит на договорной основе.

Двухуровневая модель. Первый уровень – предоставление ипотечных кредитов и их обслуживание. Второй – ресурсное обеспечение ипотечных операций. Таким образом достигается разделение процессов предоставления кредита и привлечения долгосрочных ресурсов для его покрытия.

В России получила более динамичное развитие двухуровневая модель ипотечного кредитования. Один из самых успешных примеров – программа ипотечного кредитования ДельтаКредит, которая реализуется за счет финансирования из Инвестиционного фонда «США-Россия». Программа предусматривает выдачу кредитов сроком на 10 лет, процентная ставка фиксированная – 13-15 годовых.

В 2010 году в России принята Стратегия развития ипотечного жилищного кредитования до 2030 года, согласно которой в этот период 60% населения будут приобретать жилье через ипотеку. Считается, что условия ипотечного кредитования и доходы населения позволят достичь этого.

Какие условия для этого необходимы и как складываются они на российском рынке?

• Нужно, чтобы новостройки стали обычным явлением в любом городе. Это, в общем-то наблюдается повсеместно.

• Далее необходимо снижать объем первоначального взноса, который сейчас равняется 30-40% общей стоимости квартиры. Эта сумма нужна не для обеспечения строительного процесса, а для кредитования рисков. Риски поможет снизить стабилизация жилищного строительства и кредитования. Тогда первоначальный взнос может уменьшиться на порядок.

• Стимулирование интересов кредитных организаций к строительству через льготы и гарантии, предоставляемые банкам.

Если хотя бы эти условия будут соблюдаться, тогда отечественным банкам под силу будет обеспечить население доступными ипотечными кредитами.